أنا أملك العديد من الأسهم ذات العائد المرتفع، وأعتقد أن جميعها يمكن أن تولد عوائد إجمالية جذابة في المستقبل بينما ينمون أرباحهم. في حين أن البعض من المحتمل أن يكون أقل من توقعاتي، إلا أن البعض الآخر يجب أن يتجاوزها.
من كل ما عندي أسهم ذات عائد مرتفع الاستثمارات، لدي أعلى قناعة في البنية التحتية في بروكفيلد (رمزها في بورصة نيويورك: بيبك)(رمزها في بورصة نيويورك: بيب). وأعتقد اعتقادا راسخا ال يمكن للشركة تحقيق عوائد إجمالية متفوقة في السنوات القادمة. ولهذا السبب أعتقد أنه كذلك عظيم أسهم الأرباح للشراء على المدى الطويل في شهر ديسمبر من هذا العام.
ابدأ صباحك بذكاء أكبر! استيقظ مع أخبار الإفطار في بريدك الوارد كل يوم السوق. سجل مجانا »
تعتبر استثمارات Brookfield Infrastructure ضرورية لدفع الاقتصاد العالمي إلى الأمام. وهي تدير المرافق وأصول الطاقة والنقل والبنية التحتية للبيانات.
تولد هذه الأصول تدفقات نقدية مستقرة للغاية، حيث يأتي 90% من أموالها من العمليات (FFO) مدعومة بعقود طويلة الأجل وهياكل أسعار تنظمها الحكومة بمتوسط مدة متبقية تبلغ 10 سنوات.
حوالي 70٪ ليس لديها أي تعرض للحجم أو السعر، في حين يتم تنظيم 20٪ أخرى مع التعرض لتقلبات النمو الاقتصادي. وفي الوقت نفسه، فإن 85% من FFO إما مفهرسة ل أو محمية من التضخم.
الشركة تدفع خارج 60% إلى 70% من تدفقاتها النقدية المستقرة في صورة أرباح، مع الاحتفاظ بالباقي للمساعدة في تمويل مشاريع التوسع. الشركة لديها أيضا قوية جدا الميزانية العمومية من الدرجة الاستثمارية مع الكثير من السيولة التي يتم تجديدها بشكل روتيني إعادة تدوير رأس المال. وهذا يسمح للشركة بتمويل نموها ذاتيًا دون الحاجة إلى إصدار أسهم خارج نطاق إغلاق عملية اندماج واسعة النطاق.
تعمل هذه الميزات على زيادة أرباح Brookfield ذات العائد المرتفع (حاليًا أكثر من 3.5٪). أ جداً حازم الأساس وساعدت في دعم نموها المطرد. قام مشغل البنية التحتية العالمي بزيادة مدفوعاته خلال الخمسة عشر عامًا منذ تأسيسه، مما أدى إلى زيادة أرباحه بمعدل سنوي مركب قدره 9٪ خلال هذا الإطار الزمني.
لدى Brookfield Infrastructure محفظة متطورة. لقد تم التركيز على الاستثمار عبر ثلاثة اتجاهات اقتصادية كبرى: إزالة الكربون، وإلغاء العولمة، والتحول الرقمي. وهذا النهج المواضيعي يمكّنها من النمو بسرعة في السنوات القادمة.
ما يقرب من 60٪ من FFO لديه التعرض إلى الاتجاه الرقمي الكبير، وهو فرصة استثمارية ضخمة. على سبيل المثال، تمثل إحدى المجموعات الفرعية الناشئة في هذا الاتجاه، وهي البنية التحتية للذكاء الاصطناعي، فرصة سوقية محتملة بقيمة 8 تريليون دولار على مدى السنوات الثلاث إلى الخمس المقبلة.
وقد بدأت الشركة بالفعل في الاستفادة من هذه الفرصة. هو – هي حالياً لديها سجل تراكمي يصل إلى ما يقرب من 8 مليارات دولار من مشاريع النمو العضوي، الذي يتضمن 5.5 مليار دولار من الاستثمارات المتعلقة بالبيانات مثل مراكز البيانات و أشباه الموصلات تصنيع.
ولديها مشاريع نمو عضوي إضافية بقيمة 4 مليارات دولار قيد التطوير يمكنها الحصول عليها في الأرباع القادمة. وتشهد الشركة حاليًا أعلى مستوى من النشاط الاستثماري الذي شهدته على الإطلاق ضمن أعمالها، والذي تتوقع أن يتسارع في المستقبل.
تتوقع Brookfield Infrastructure أيضًا الاستمرار في الاستفادة من فرص النمو الخارجي من خلال عمليات الاندماج والاستحواذ. وتستعد حاليًا لبيع ما يتراوح بين 5 مليارات دولار إلى 6 مليارات دولار من الأصول الإضافية على مدى العامين المقبلين للاستفادة مما تعتقد أنه سيكون فرصًا قوية. لإعادة تدوير رأس المال هذا إلى فرص استثمارية جديدة مقنعة.
“من منظور النشر، فإن توقعات النمو لأعمالنا قوية”، كتب الرئيس التنفيذي سام بولوك في رسالته للمستثمرين في الربع الثالث، مضيفًا: “اتجاهات الصناعة أفضل من أي وقت مضى، مع التحول الرقمي، وإزالة الكربون، و إن تفكيك العولمة يقود الدورة الفائقة للبنية التحتية الضخمة. خط أنابيب الاستثمار لدينا كبير كما كان منذ عامين, و يستمر في النمو“.
تدفع هذه العوامل وجهة نظر الشركة إلى أنها تستطيع تنمية FFO لكل سهم بأكثر من 10٪ سنويًا في السنوات القادمة. من المفترض أن يدعم ذلك بسهولة هدفها المتمثل في تحقيق نمو في الأرباح السنوية بنسبة 5٪ إلى 9٪.
تدفع شركة Brookfield Infrastructure أرباحًا عالية العائد على أساس متين. علاوة على ذلك، فإنها تتوقع أن تنمو نسبة FFO لكل سهم بمعدل سنوي مزدوج الرقم في السنوات القادمة.
مع خططها لزيادة أرباحها بوتيرة أبطأ، سيصبح الدفع أكثر استدامة. هذا يقودني قوي الاقتناع بأن الشركة يمكن أن تحقق عائدًا إجماليًا مرتفعًا (ربما في منتصف سن المراهقة كل عام). هذا الاحتمال الكبير لعائد إجمالي مرتفع هو السبب في أنني لن أتردد في شراء المزيد من الأسهم في شهر ديسمبر.
قبل أن تشتري أسهمًا في Brookfield Infrastructure Corporation، ضع في اعتبارك ما يلي:
ال مستشار الأسهم موتلي كذبة حدد فريق المحللين للتو ما يعتقدون أنه أفضل 10 أسهم ليشتريها المستثمرون الآن… ولم تكن شركة Brookfield Infrastructure Corporation واحدة منهم. يمكن للأسهم العشرة التي تم تخفيضها أن تحقق عوائد هائلة في السنوات القادمة.
فكر متى نفيديا قمت بإعداد هذه القائمة في 15 أبريل 2005… إذا استثمرت 1000 دولار في وقت توصيتنا، سيكون لديك 847,211 دولارًا!*
مستشار الأسهم يوفر للمستثمرين مخططًا سهل المتابعة لتحقيق النجاح، بما في ذلك إرشادات حول إنشاء محفظة وتحديثات منتظمة من المحللين واختيارين جديدين للأسهم كل شهر. ال مستشار الأسهم الخدمة لديها أكثر من أربعة أضعاف عودة مؤشر S&P 500 منذ عام 2002*.
شاهد الأسهم العشرة »
*يعود مستشار الأسهم اعتبارًا من 25 نوفمبر 2024
يشغل مات ديلالو مناصب في شركة Brookfield Infrastructure Corporation وشركة Brookfield Infrastructure Partners. يوصي The Motley Fool بشركاء Brookfield Infrastructure Partners. لدى Motley Fool سياسة الإفصاح.
تم نشر أسهمي ذات العائد المرتفع ذات العائد المرتفع للشراء في ديسمبر في الأصل بواسطة The Motley Fool