سيواجه الرئيس المنتخب دونالد ترامب صعوبة في الوفاء بتعهداته بزيادة إنتاج النفط بشكل كبير – حتى لو تمكن من إلغاء الحظر الشامل الجديد الذي فرضه الرئيس جو بايدن على الحفر البحري.
قال محللو الطاقة لصحيفة بوليتيكو يوم الاثنين إن إحجام منتجي النفط المتقلبين اقتصاديًا، والارتفاع في السيارات الموفرة للوقود، والحروب التجارية التي هدد بها ترامب، ستجعل من الصعب على الولايات المتحدة إنتاج كميات أكبر بكثير من النفط مما تنتجه بالفعل. وحقيقة أن الولايات المتحدة هي بالفعل أكبر منتج للنفط في العالم وأكبر مصدر للغاز في العالم، ستجعل من الصعب أيضًا تحقيق زيادات حادة، على الرغم من تعهدات حملة ترامب الانتخابية بـ “الهيمنة” على الطاقة.
في الوقت نفسه، من المرجح أن يكون الحظر الجديد الذي فرضه بايدن على مبيعات عقود إيجار النفط والغاز في 625 مليون فدان من المياه الفيدرالية بمثابة إجراء رمزي – يؤثر في الغالب على الأراضي التي أدت فيها الضغوط السياسية أو العقبات الأخرى بالفعل إلى إبقاء الساحل خاليًا من منصات النفط.
ومع ذلك، قال ترامب، الذي ركزت حملته الانتخابية على خفض أسعار الطاقة الأمريكية إلى النصف في أول 18 شهرًا له وزيادة إنتاج النفط، يوم الاثنين إنه سيتراجع على الفور عن الإجراء الذي اتخذه بايدن بعد توليه منصبه في 20 يناير.
“إنه أمر سخيف. وقال ترامب في مقابلة مع المذيع الإذاعي هيو هيويت، بعد ساعات من إعلان وزارة الداخلية في عهد بايدن: “سأرفع الحظر على الفور”. “سوف يتغير في اليوم الأول.”
في الواقع، سيواجه ترامب عقبات قانونية في محاولة عكس الإجراء الذي اتخذه بايدن، وقد يحتاج إلى أن يقوم الكونجرس بإلغاء الحظر الجديد، وفقًا لخبراء الطاقة. وهذه هي العقبات الأكثر صعوبة التي تواجه تعهداته الأوسع بزيادة حادة في الحفر:
الاقتصاد
قد يكون ترامب قادراً على قيادة صناعة النفط إلى الأراضي العامة، لكنه لا يستطيع جعلها تقوم بالحفر.
بالإضافة إلى إلغاء الحظر الذي فرضه بايدن على مشاريع الحفر الجديدة في المياه الفيدرالية العميقة، تعهد ترامب أيضًا بتوسيع مساحة الأراضي الفيدرالية المفتوحة أمام منصات الحفر، بما في ذلك فتح محمية الحياة البرية الوطنية في القطب الشمالي في ألاسكا. ويريد تقليص الإتاوات التي تفرضها وزارة الداخلية على الشركات لإنتاج النفط على الأراضي العامة والرسوم التي زادتها إدارة بايدن.
ويقول المحللون إن هذه كلها أخبار مرحب بها فيما يتعلق بجماعات الضغط في صناعة النفط، لكنها لن تؤدي بالضرورة إلى زيادة إنتاج النفط.
أمضت الشركات سنوات وهي تؤكد للمستثمرين أنها لا تستطيع إنتاج سوى الكمية التي يحتاجها السوق من النفط دون تراكم الديون كما فعلت قبل جائحة كوفيد، لذلك لن يلجأ المسؤولون التنفيذيون في شركات النفط الأمريكية والدول المنتجة للنفط في أوبك وحلفائها إلى ذلك. وقال بوب رايان، رئيس شركة التحليلات Ryan Commodity Insights، إنه سيفتح الحنفية ما لم يروا طلبًا قويًا عليها.
وقال رايان في رسالة بالبريد الإلكتروني: “منتجو النفط في الولايات المتحدة – وفي أوبك + – أقنعوا المستثمرين أخيرًا بأنهم لن يزيدوا الإنتاج إذا أدى ذلك إلى تآكل ربحيتهم أو مراكزهم المالية”. “يمكن لترامب أن يجعل البيئة التنظيمية أكثر ملاءمة لمنتجي النفط، لكن السوق ستعلمهم عندما تكون هناك حاجة إلى زيادة الإنتاج”.
واتفق محللو سوق النفط في شركة ماكواري للخدمات المالية على ما يلي: “عام 2025 لدينا [forecasts] وقالوا في مذكرة سوقية حديثة: “لا يوجد نمو كبير في الإمدادات الأمريكية أو عودة أوبك +، وترامب 2.0 محايد”.
ارتفعت أسعار النفط منذ عيد الشكر، لكنها تظل أقل مما كانت عليه قبل عام – ومنخفضة للغاية بحيث لا يمكنها جذب الاستثمارات الجديدة الضخمة في الحفر التي يسعى إليها ترامب. وقال 42% من المسؤولين التنفيذيين في مجال النفط في الولايات المتحدة، الذين استجابوا لمسح أجراه بنك الاحتياطي الفيدرالي في دالاس الأسبوع الماضي، إن إنفاقهم على المشاريع الجديدة في عام 2025 سيكون هو نفسه أو أقل مقارنة بالعام الماضي، بينما قال 43% آخرون إنه “سيزيد قليلاً”.
الجاني؟ الصورة غير المؤكدة لاستهلاك النفط، ومعظمها من الصين، مستنزف الطاقة الجديد في العالم والدولة التي قادت نمو الطلب العالمي على النفط في السنوات الأخيرة.
وقال مسؤولون تنفيذيون في الصناعة إن الوصول إلى حقول النفط المحلية لا يمثل مشكلة. يتم معظم إنتاج النفط والغاز في الولايات المتحدة على أراضٍ خاصة – وكان آخرها في نيو مكسيكو وغرب تكساس. أشارت المجموعات البيئية أيضًا إلى آلاف عقود الإيجار التي تمتلكها الشركات بالفعل للحفر على الأراضي الفيدرالية والتي لا تستخدمها كدليل على عدم وجود حاجة ملحة لمزيد من الأراضي العامة للحفر.
وقال تاماس فارجا، محلل سوق النفط في شركة PVM Oil Associates، إنه في النهاية، يمكن أن يواصل إنتاج النفط الأمريكي النمو الذي شهده خلال معظم العقدين الماضيين – لكن سيكون له علاقة بالأسواق أكثر من أي سياسات ترامب.
“إن نمو إنتاج النفط سيتحدد من خلال قوى السوق، وضغوط المساهمين، [capital expenditures] وقال فارجا في رسالة بالبريد الإلكتروني: “وأسعار النفط”. وأضاف “لذلك لن تقاس الزيادة بملايين البراميل يوميا بل ببضعة 100 ألف برميل يوميا إذا حدث ذلك.”
المركبات النظيفة تأخذ لدغة
من المتوقع أن يصل الطلب العالمي على البنزين إلى ذروته هذا العام وسط تزايد اعتماد السيارات الكهربائية وتحسينات الكفاءة في السيارات والشاحنات التي تعمل بالبنزين، وفقًا لشركة تحليل السلع الأساسية S&P Global. وقد يؤدي ذلك إلى الحد من الأرباح التي تحققها شركات النفط من مبيعات الوقود الأحفوري.
وبينما يتطلع الجمهوريون إلى تخفيضات في حوافز السيارات الكهربائية التي يقدمها بايدن في الولايات المتحدة، يزدهر الطلب على وسائل النقل الخالية من الانبعاثات في الصين، التي يقود سوقها الضخم أولويات شركات صناعة السيارات الكبرى. وهذا وحده يؤثر على الطلب على النفط – خاصة وأن الصين تسعى إلى فرض هيمنتها على السوق في قطاع السيارات الكهربائية الدولي.
ومن المتوقع أن ترتفع مبيعات السيارات الكهربائية بشكل كبير في الصين، لتصل إلى 66% من حصة السوق بحلول عام 2034 وتحقق 89% من إجمالي المبيعات عند دمجها مع المركبات الهجينة، وفقًا لشركة الاستشارات Wood Mackenzie. ويمثل ذلك نموًا سنويًا بنسبة 8 بالمائة حتى عام 2030 مقارنة بانخفاض سنوي بنسبة 11 بالمائة لنماذج محركات الاحتراق الداخلي.
كتب مالكولم فوربس كيبل، نائب رئيس استشارات إدارة المنبع وإدارة الكربون في شركة Wood Mackenzie، في مذكرة حديثة: “أينما كنت، فإن السيارات الكهربائية الصينية تأتي في طريقك”.
يعد هذا النمو جزءًا من السبب وراء توقع وكالة الطاقة الدولية استقرار الطلب العالمي على النفط بحلول عام 2030. وتوقعت أن تؤدي مصادر الطاقة المتجددة والمركبات الكهربائية والتقدم في اقتصاد الوقود إلى كبح الاستهلاك، مما يدفع الطلب العالمي إلى 106 ملايين برميل يوميًا بحلول النهاية. العقد من 102 مليون في عام 2023 – لكنه سيستقر بعد ذلك.
السماح بالطاقة لا يزال في حالة من الفوضى
الشيء الوحيد الذي تتفق عليه صناعة النفط ومؤيدو الطاقة النظيفة هو أن عملية التصاريح الفيدرالية تحتاج إلى إصلاح شامل. إن فترات الموافقة الطويلة والعقبات القانونية التي تبطئ بناء كل شيء، من خطوط الأنابيب الجديدة إلى خطوط نقل الكهرباء، تعني أن المشاريع التي يمكن أن توفر المزيد من الطاقة للأسواق تستغرق سنوات حتى يتم بناؤها – هذا إذا نجحت على الإطلاق.
يتفق المشرعون من كلا الحزبين على الحاجة إلى تحديث قواعد التصاريح، لذلك قد تعتقد أن الكونجرس كان سيحل المشكلة بطريقة مشتركة بين الحزبين الآن. لكن هذا ليس هو الحال: فقد فشل الجمهوريون والديمقراطيون في التوصل إلى اتفاق تسوية في الأسابيع الأخيرة لإدارة بايدن، بسبب قلقهم من أنهم يمنحون الطرف الآخر الكثير مما يريدون ولا يتلقون سوى القليل في المقابل. وفي النهاية، فشلت العملية برمتها قبل العطلة.
وفي غضون أسبوعين، سيكون للحزب الجمهوري سيطرة موحدة على الحكومة، لكن الحزب سيواصل تركيزه على مشروع قانون الميزانية باستخدام عملية تسوية غير مناسبة لإجراء تغييرات كبيرة على التصاريح.
حرب ترامب التجارية التي تلوح في الأفق
خلال فترة ولاية ترامب الأولى في البيت الأبيض، كانت السياسة التجارية في كثير من الأحيان شوكة في خاصرة سياسة الطاقة – وبالنسبة لمنتجي النفط. ويظهر تهديد ترامب الأخير بفرض رسوم جمركية أنه قد يكون هناك تكرار لذلك.
ووعد ترامب بفرض تعريفة جمركية بنسبة 25% على جميع المنتجات القادمة من كندا والمكسيك إذا فشلت في وقف تدفق المهاجرين أو المخدرات غير المشروعة. ومن شأن هذه العقوبة أن ترفع سعر أكثر من 3 ملايين برميل من النفط الخام الثقيل يومياً التي يرسلها البلدان إلى الولايات المتحدة ــ وهو إجراء تضخمي محتمل قد يؤدي إلى تآكل الطلب المحلي على الوقود، لأن مصافي التكرير الأميركية لا تستطيع بسهولة استبدال براميل النفط هذه. الخام الثقيل مع النفط “الخفيف” المنتج محليا.
وكتبت شركة استشارات الطاقة ClearView Energy Partners في مذكرة في ديسمبر/كانون الأول، أن التعريفات الجمركية ستعرض للخطر شحنات النفط الخام الثقيل من كندا، أكبر مورد أمريكي لهذه المواد، والتي سيكون من الصعب للغاية استبدالها. وهذا من شأنه أن يخنق إنتاج البنزين عن طريق قطع الإمدادات الرئيسية، حيث أن شحنات النفط الخام الثقيلة إلى المصافي المعقدة تحوم بالقرب من 3 ملايين برميل يوميًا – وهو ما يمثل حوالي 18% من مدخلات الخام لمصافي التكرير الأمريكية.
وقال توم بايل، رئيس معهد أبحاث الطاقة المحافظ، الذي أشار إلى التحديات التي ستواجهها مصافي التكرير لاستبدال الواردات الكندية: “نحن نتفهم أجندة الرئيس ترامب فيما يتعلق بالتعريفات الجمركية، لكننا نشعر بقوة أنه يجب أن يفكر في عزل الطاقة”. “أعتقد أنه من المناسب تمامًا إدراج كندا كشريك تجاري موثوق به.”
ومن المتوقع أيضًا أن يقوم ترامب بتوسيع التعريفات الجمركية على الصلب المستورد، وهي تكلفة رئيسية أخرى لشركات النفط. وفي المرة الأخيرة التي رفع فيها ترامب الرسوم الجمركية على الصلب المستورد، ساعد ذلك في إلغاء خطط مشروع تصدير الغاز في ألاسكا من على الطاولة.
يمكن لخطط الترحيل الجماعي التي وضعها ترامب أن تزيل العمال من مجموعة العمالة التي اشتكت صناعة النفط بالفعل من أنها ضحلة للغاية بحيث لا تناسبها. وبشكل عام، يمكن لسياسات ترامب التجارية والهجرة أن ترفع الأسعار بالنسبة للشركات، والتي من شأنها أن تنقلها بعد ذلك إلى المستهلكين وتؤثر على الطلب على الوقود.